Kendelse af 13-09-2018 - indlagt i TaxCons database den 06-10-2018

Indkomståret 2009

Aktieindkomst – salg af aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked – rubrik 66

SKAT har forhøjet indkomsten med yderligere 244.811 kr. vedrørende ikke selvangivet gevinst ved salg af aktier. (Der er selvangivet en gevinst på 250.898 kr. og udbytter på 29.896 kr.)

Landsskatteretten stadfæster SKATs afgørelse.

Kapitalindkomst – Investeringsbeviser, der skal beskattes efter lagerprincippet – rubrik 38.

SKAT har forhøjet indkomsten med 289.181 kr. vedrørende gevinst på investeringsbeviser i Xact Derivat Bull og Xact Derivat Bear.

Landsskatteretten nedsætter SKATs forhøjelse til 0 kr.

Indkomståret 2010

Aktieindkomst – salg af aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked – rubrik 66.

SKAT har forhøjet indkomsten med 162.260 kr. vedrørende ikke selvangiven gevinst på 81.130 kr.

ved salg af aktier. (Der er selvangivet et tab på 81.130 kr.)

Landsskatteretten stadfæster SKATs afgørelse.

Fremførselsberettiget kildeartsbegrænset tab på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked

SKAT har nedsat tab til fremførsel primo med 244.811 kr. fra 635.798 kr., som er automatisk fremført på årsopgørelsen, til 390.987 kr.

Landsskatteretten stadfæster SKATs afgørelse.

Kapitalindkomst – Investeringsbeviser, der skal beskattes efter lagerprincippet – rubrik 38

SKAT har forhøjet indkomsten med i alt 169.136 kr. vedrørende gevinst på investeringsbeviser i Xact Derivat Bull og Xact Derivat Bear.

Landsskatteretten nedsætter SKATs forhøjelse til 0 kr.

Indkomståret 2011

Fremførselsberettiget kildeartsbegrænset tab på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked

SKAT har nedsat kildeartsbegrænset tab til fremførsel primo med 407.071 kr. Der er på årsopgørelsen automatisk fremført 679.678 kr.

Landsskatteretten stadfæster SKATs afgørelse.

Udbytteindkomst- udbytte af danske aktier optaget til handel på et reguleret marked – rubrik 67

SKAT har forhøjet indkomsten med 1.500 kr. vedrørende ikke selvangivet udbytte på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked.

Landsskatteretten stadfæster SKATs afgørelse.

Aktieindkomst – salg af aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked – rubrik 66

SKAT har forhøjet indkomsten med 852.772 kr. vedrørende ikke selvangivet gevinst på aktier på

413.764 kr. (Der er selvangivet et tab på 439.008 kr.)

Landsskatteretten stadfæster SKATs afgørelse.

Kapitalindkomst- Investeringsbeviser, der skal beskattes efter lagerprincippet – rubrik 38

SKAT har nedsat indkomsten med 171.587 kr. vedrørende tab på investeringsbeviser i Xact Derivat Bull og Xact Derivat Bear.

Landsskatteretten ændrer SKATs afgørelse til 0 kr.

Indkomståret 2012

Fremførselsberettiget kildeartsbegrænset tab på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked

SKAT har ansat kildeartsbegrænset tab pr. 1. januar 2012 til 0 kr., og har derfor ikke godkendt automatisk fremført tab på 1.077.103 kr.

Landsskatteretten stadfæster SKATs afgørelse.

Aktieindkomst – salg af aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked – rubrik 66

SKAT har godkendt tab på 137.735 kr. Der er selvangivet en gevinst på 22.378 kr. SKAT har derfor nedsat indkomsten med 160.113 kr.

Landsskatteretten stadfæster SKATs afgørelse.

Indkomståret 2013

Fremførselsberettiget kildeartsbegrænset tab på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked

SKAT har ansat kildeartsbegrænset tab på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked pr. 1. januar 2013 til 93.929 kr. (Der er automatisk fremført på årsopgørelsen 1.010.919 kr.)

Landsskatteretten stadfæster SKATs afgørelse.

Indkomståret 2014

Fremførselsberettiget kildeartsbegrænset tab på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked

SKAT har ansat kildeartsbegrænset tab til fremførsel pr. 1. januar 2014 til 51.626 kr. (Der er automatisk

fremført 494.571 kr.)

Landsskatteretten stadfæster SKATs afgørelse.

Indkomståret 2015

Fremførselsberettiget kildeartsbegrænset tab på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked.

SKAT har ansat beløb til fremførsel pr. 1. januar 2015 til 4.995 kr. Der er automatisk fremført et beløb på 447.940 kr.

Landsskatteretten stadfæster SKATs afgørelse.

Faktiske oplysninger

Klageren driver malervirksomhed samt ejendomsudlejningsvirksomhed i privat regi. Klageren har valgt beskatning efter virksomhedsordningen. Klageren har i årene 2008-2016 handlet med aktier og finansielle kontrakter.

Den 14. januar 2010 sendte SKAT forslag om at ændre klagerens skatteansættelse for indkomståret 2008. Det fremgår af forslaget, at SKAT har gennemgået det indsendte materiale, og at gennemgangen har givet anledning til, at SKAT foreslår, at klagerens kapitalindkomst forhøjes med 48.198 kr. vedrørende ikke godkendt fradrag for renteudgifter til bank. Det fremgår endvidere, at SKAT har godkendt kileartsbegrænset tab på finansielle kontrakter til fremførsel på 1.143.592 kr. Vedrørende tab på finansielle kontrakter fremgår bl.a. følgende af SKATs forslag:

”Af det indsendte materiale kan vi konstatere, at dine finansielle kontrakter ikke er tilknyttet erhvervsmæssig virksomhed. Vi har godkendt tab ved handel med finansielle kontrakter i 2008 med kr. 897.389, som kan fremføres til modregning i fremtidige års gevinst.

Vedrørende derivater ([finans1]) er tab til fremførsel godkendt med kr. 65.969.

Vedrørende valutaswap indgået med ikke afsluttet i indkomståret:

Ifølge kursgevinstlovens § 33 skal gevinst/tab på finansielle kontrakter som løber over flere indkomstår opgøres efter lagerprincippet.

Ved anvendelse af lagerprincippet skal gevinst og tab opgøres som forskellen mellem primo- og ultimoværdien. Hvis den finansielle kontrakt er anskaffet i indkomståret, er det forskellen mellem anskaffelsessummen og ultimoværdien. Er den finansielle kontrakt solgt, er det forskellen mellem primoværdien og salgssummen.

Tab ultimo 2008 er godkendt med kr. 180.234.

Det indsendte regnskab og original kontrakter og aftaler med [finans2] returneres med tak for lån.”

Forud for fremsendelse af forslaget af 14. januar 2010 havde SKAT rettet henvendelse til klageren vedrørende selvangivelsen for 2008. SKATs henvendelse til klageren er ikke fremlagt. Den 2. september 2009 fremsendte klageren kontoudtog for investeringer i [finans2] og [finans1] til SKAT. Følgende fremgår af klagerens følgeskrivelse:

”På [finans2]s udtog er Differemceafr afregninger af valutaswap og markeret henholdsvis grøn for positiv og rød for negativ, resten på udtoget er aktie handler og udbytte og renter som er opgjort i regnskabet af revisor.

Konto udtog [finans1] er Derivater at betragte som finansielle kontrakter efter hvad jeg har fået oplyst, hvis jeg er fejl informeret hører jeg gerne.”

Den 8. marts 2010 traf SKAT afgørelse i overensstemmelse med det fremsendte forslag om at ændre klagerens skatteansættelse for indkomståret 2008. SKAT traf afgørelse i form af en årsopgørelse, idet klageren ikke havde haft bemærkninger til det fremsendte forslag.

SKAT ansatte kildeartsbegrænset tab på finansielle kontrakter pr. 31. december 2008 til fremførsel på 1.143.593 kr. Beløbet er specificeret således:

Den 26. januar 2016 fremsendte SKAT forslag om at ændre klagerens skatteansættelse for indkomstårene 2012 og 2013 vedrørende ikke selvangivet gevinst på lagerbeskattede investeringsbeviser i Xact Derivat Bull og Xact Derivat Bear på hhv. 281.110 kr. og 474.045 kr. SKAT foreslog at nedsætte klagerens aktieindkomst i 2013 med 474.045 kr. vedrørende fortjeneste på Xact Derivat Bull/Bear. Vedrørende beregningen af fortjenesten har SKAT henvist til et vedlagt udskrift af Værdipapirsystemet. Det fremgår bl.a. af SKATs forslag, at hvis klageren er enig i SKATs forslag, behøver han ikke at gøre noget, og at han efter den 18. februar 2016 vil modtage en ny årsopgørelse.

Den 23. februar 2016 traf SKAT afgørelse i form af en ny årsopgørelser for 2012 og 2013. SKATs afgørelser af 23. februar 2016 er ikke påklaget.

Af SKATs sagsnotat for 2012 og 2013 fremgår bl.a., at klageren ikke i indkomstårene 2012 og 2013 har selvangivet fortjeneste på investeringsbeviser som beskattes efter lagerprincippet, jf. reglerne i aktieavancebeskatningslovens § 19, stk. 1, og § 23, stk. 7, og personskattelovens § 4, stk. 1, nr. 5. Det fremgår videre, at klageren ikke har selvangivet en gevinst i 2012 på 281.110 kr.

Ved brev af 5. august 2016 rettede LMO på vegne af klageren henvendelse til SKAT. I overskriften fremgår: ”Indsigelse mod afgørelser fra 2012 og 2013.”

Af brevet fremgår følgende:

”Baggrund.

[Skattecentret] traf en afgørelse i forbindelse med indkomståret 2008. Der var en swap, der ikke blev godkendt erhvervsmæssig. Der blev derfor fra Skats side udarbejdet og opgjort et tab på finansielle kontrakter på 1.143.592 kr. Dette beløb fremgår også af årsopgørelsen for 2008. Der er i 2012 og 2013 gevinst på finansielle kontrakter der skal beskattes. Der er lagerbeskatning på investeringen i de norske papirer Xact Derivat Bull.

Det drejer sig om 281.110 kr. i 2012 og 474.045 kr. i 2013.

Vi ønsker modregning i fremført tab og derfor kapitalindkomsterne i 2012 og 2013 nedsat med hhv. 281.110 kr. og 474.045 kr.

Efter modregning af disse gevinster vil der ved udgangen af 2013 være et tab til fremførsel på 388.437.

Hvis ikke kan er enig i vores fremførsel her er [person1] klar til et personligt møde for at forklare sammenhæng.”

Ved brev af 12. december 2016 anmodede SKAT klageren om at indsende nærmere opregnede oplysninger for årene 2009-2014 til brug for anmodningen om genoptagelsen af skatteansættelsen for indkomstårene 2012 og 2013.

Vedrørende Xact Derivat Bull og Xact Derivat Bear bad SKAT bl.a. klageren om at fremsende en specificeret opgørelse over resultatet i 2009 tillige med en redegørelse for, hvor i selvangivelsen resultatet er medtaget i årene 2009-2011 og 2014.

Vedrørende resultat ved handel med aktier optaget til handel på et reguleret marked bad SKAT klageren om at fremsende en specificeret opgørelse over selvangivne resultater i årene 2009-2012 samt 2015 på hhv. 250.898 kr., -81.130 kr., -439.008 kr., 22.378 kr. samt -203.755 kr. SKAT bad endvidere om en beholdningsoversigt pr. 31. december 2009 med specifikation af anskaffelsessum og tidspunkt.

Den 16. januar 2017 fremsendte klagerens repræsentant bilag til SKAT. Den 24. januar 2017 fremsendte SKAT anmodning om yderligere oplysninger. SKAT udbad sig underliggende bilagsdokumentation vedrørende finansielle kontrakter, aktier og renter. SKAT gjorde opmærksom på, at Xact Derivat Bull og Bear skal beskattes efter aktieavancebeskatningslovens § 19, jf. SKM2010.316 SR.

Den 6. februar 2017 modtog SKAT materiale fra klagerens revisor. I et følgebrev tilkendegav klagerens revisor, at [person1] handler en del, at han får rådgivning, og at han selv har oparbejdet en stor erfaring på området omkring handler med valuta og værdipapirer mm. Revisor oplyste, at swappen blev afsluttet i 2010 med et tab på 618.824 kr. Dette tab blev tilbageført i 2011. I 2011 har klageren indgået en ny kontrakt med udgifter på 707.551 kr. og indtægter på 55.122 kr. Revisor fastholdte, at Xact Derivat Bear og Xact Derivat Bull skal beskattes efter reglerne om finansielle kontrakter i overensstemmelse med SKATs afgørelse for 2008.

Den 6. marts 2017 indkaldte SKAT yderligere oplysninger. Den 31. marts 2017 modtog SKAT yderligere materiale.

Den 3. maj 2017 fremsendte SKAT forslag om at ændre klagerens skatteansættelse for indkomstårene 2009 – 2014.

Det fremgår i øvrigt af sagens oplysninger, at kildeartsbegrænset tab på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked, primo 2009 udgjorde 916.562 kr. SKAT har godkendt beløbet. Som bilag til varsling om ændring af skatteansættelsen for 2009-2015 fremsendte SKAT en specificeret beløbsmæssig opgørelse over gevinster ved salg i 2009, en opgørelse over gevinster og tab i 2010-2015 samt et bilag over opgørelsen af fremførselsberettigede tab til fremførsel.

Klagerens repræsentant har ikke haft bemærkninger til SKATs talmæssige opgørelser.

F.eks. fremgår det af bilag over avanceopgørelsen for 2009, at SKAT har opgjort en avance på i alt 495.708,94 kr. Der er selvangivet en avance i året på 250.997 kr.

F.eks. fremgår det af bilag over avanceopgørelsen for 2010, at klageren har solgt ud af sin beholdning af aktier, som han havde primo 2010, ligesom han har foretaget køb og salg i indkomståret.

F.eks. fremgår det af bilag over fremførselsberettigede tab til fremførsel, at tab til fremførsel primo 2009 på 916.562 kr. er opbrugt i 2011. SKAT har f.eks. opgjort saldoen pr. 31. december 2009 og 2010 således:

Skatterådet tog i et bindende svar af 27. april 2010 (SKM2010.316) stilling til klassificeringen af 3 EFT-fonde, kaldet hhv. Xact Bear, Xact Bull og Xact Derivat Bear. Skatterådet svarede ja på følgende 4 spørgsmål:

Det fremgår af sagens oplysninger, at Xact Derivat Bear er en børsnoteret fond (ETF-fond) med gearing rettet mod børsen i [Norge]. Fonden er relevant for aktive investorer, som tror på et faldende aktiemarked. Det fremgår videre med henvisning til prospektet for Xact Derivat Bear, at fonden ”is a listed UCITS fund”. Skatterådet tiltrådte SKATs indstilling. Vedrørende Xact Derivat Bear fandt Skatterådet, at fonden er omfattet af aktieavancebeskatningslovens § 19, stk. 1, allerede fordi der var tale om en UCITS-fond omfattet af UCTIS-direktiver, Rådets (dagældende) direktiv 85/611 EØF.

Værdipapirfonde er den danske betegnelse for institutter, der foretaget kollektiv investering i værdipapirer, der benævnes investeringsfonde i direktiv 2009/65/EF (UCITS IV-direktivet).

Den 24. februar 2016 bekendtgjorde SKAT i SKM2016.98 en praksisændring vedrørende den skattemæssige behandling af værdipapirfonde, som SKAT hidtil havde anset som transparente enheder, fremover skulle behandles som et investeringsselskab omfattet af selskabsskattelovens § 3, stk. 1, nr. 19 og aktieavancebeskatningslovens § 19.

Landsskatterettens afgørelse

Revisor fremfører, at der er et retskrav på at opretholde beskatningen af Xact Derivat Bear og Xact Derivat Bull som en finansiel kontrakt frem til 24. februar 2016, som er datoen for offentliggørelsen af styresignal SKM2016.98.SKAT. Styresignalet omhandler værdipapirfonde, der skifter skattemæssig status fra transparent til investeringsselskab omfattet af aktieavancebeskatningslovens § 19.

Det er imidlertid ikke det, der er tilfældet i denne sag.

Skatterådet har i bindende svar, offentliggjort 7. maj 2010 som SKM2010.316.SR, afgjort, at Xact Derivat Bear er et investeringsselskab omfattet af aktieavancebeskatningslovens § 19. Der er ikke tale om et statusskifte, men derimod et svar på selskabets klassificering.

De samme forhold gælder for Xact Derivat Bull, der dermed også anses for omfattet af aktieavancebeskatningslovens § 19.

Betingelserne for at kunne støtte ret på en uformel forhåndstilkendegivelse er bl.a., at det kan dokumenteres, at der foreligger en uformel forhåndstilkendegivelse, samt at den har en tilstrækkelig klarhed. Denne dokumentation er ikke fremlagt.

Xact Derivat Bull og Xact Derivat Bear har aldrig fremgået af skatteoplysningerne som finansielle kontrakter. I 2008 har [finans1] ikke indberettet papirerne til SKAT. For indkomståret 2009 har [finans1] indberettet Xact Derivat Bull som en aktie. Dette sker også i 2010. Fra 2011 og frem er Xact Derivat Bull og Bear indberettet som investeringsselskaber.

På tidspunktet for udsendelse af forslag til ændring af 2008 den 14. januar 2010, havde SKAT ikke adgang til skatteoplysningerne for 2009.

Beskatningen efter reglerne som finansielle kontrakter i 2008 skete idet, der ikke fra SKATs side blev sat spørgsmålstegn ved indsendt resultatudskrift fra [finans1], hvor papirerne står som øvrige værdipapirer og i overensstemmelse med skatteyderens bemærkning om, at beskatningen sker som finansielle kontrakter. SKAT har ikke givet skatteyderen en positiv tilkendegivelse, der gælder for fremtiden. Der henvises til SKM2007.480.ØLD og SKM2007.46.ØLD.

Genoptagelse af skatteansættelsen for indkomstårene 2009-2011 kan ikke ske med hjemmel i skatteforvaltningslovens § 26, stk. 1. SKAT har genoptaget skatteansættelsen for indkomstårene 2009-2011 ekstraordinært i medfør af skatteforvaltningslovens § 27, stk. 1, nr. 5, idet skatteyderen er anset for at have handlet groft uagtsomt.

SKAT har beskrevet de faktuelle forhold omkring fejl og mangler i de selvangivne beløb. Der er her redegjort for, at der bl.a. mangler:

Ifølge skattekontrollovens § 1 har skatteyderen pligt til at selvangive sine indkomster. Hvert enkelt element alene begrunder for så vidt, at der er handlet groft uagtsomt.

I vurderingen indgår desuden, at [person1] har handlet med værdipapirer i hvert fald siden 2003, og gennem årene har haft en omfattende handel med værdipapirer, der omfatter både danske og udenlandske aktier, investeringsforeninger, investeringsselskaber samt finansielle instrumenter.

Endelig har der i alle årene været ydet revisorbistand til udarbejdelse af regnskab og selvangivelse. SKAT har ændret opgørelsen af din skat for 2009-2015 sådan:

Indkomståret 2009

Salg af aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked - rubrik 66

Investeringsforeningsbeviser, der skal beskattes efter lagerprincippet - rubrik 38

Xact Derivat Bear og Bull

For indkomståret 2009 og tidligere henføres resultatet af forskellen mellem kursværdien ultimo og kursværdien primo/købsprisen til dagen efter udgangen af selskabets regnskabsår, dvs. året efter værdiændringen. Realiseret gevinst/tab medregnes på salgstidspunktet. Der er ikke indberettet en beholdning pr. 31. december 2008, og der er dermed intet urealiseret resultat for kalenderåret 2008 til beskatning i 2009. Ifølge den fremsendte resultatoversigt for 2009 fra [finans1] har der været følgende realiserede resultater i 2009:

Tab på finansielle kontrakter til fremførsel-rubrik 85

Reglerne står i kursgevinstlovens § 29 og § 32, stk. 2 og 4.

Indkomståret 2010

Fremført tab på aktier optaget til handel på reguleret marked primo 2010

Renteindtægter i virksomhed – rubrik 114

Der er medregnet 55.122 kr. under virksomhedens renteindtægter med

Teksten ”Kapitalpleje”. Beløbet er ikke dokumenteret. Skatteyderens revisor har oplyst, at indtægten er en gevinst på en finansiel kontrakt. Beløbet skal ikke indtægtsføres, idet årets tab på finansielle kontrakter på 618.824 kr. overstiger gevinsten. SKAT har derfor nedsat renteindtægter i virksomhed med 55.122 kr.

Renteudgifter i virksomhed – rubrik 117

Der er fratrukket tab på swap på 618.824 kr. som en renteudgift. SKAT har ikke godkendt fradrag for beløbet, idet SKAT ved ansættelsen af indkomsten i 2008 fandt, at swappen ikke har erhvervsmæssig tilknytning.

Fradragsberettigede tab på ikke aktiebaserede finansielle kontrakter til fremførsel – rubrik 85

SKAT har pr. 31. december 2010 opgjort beløbet til fremførsel på 1.885.321 kr. (der er automatisk fremført 1.143.592 kr.) Det ansatte beløb på 1.885.321 kr. er fremkommet således:

Indkomståret 2011

Fremført tab på aktier optaget til handel på reguleret marked primo 2011

Udbytte af danske aktier optaget til handel på reguleret marked – rubrik 67

Der er selvangivet et udbytte på 39.908 kr. Skatteyderen har modtaget udbytte på 41.408 kr. SKAT har derfor forhøjet indkomsten med 1.500 kr.

Salg af aktier, der er optaget til handel på reguleret marked – rubrik 66

Der er solgt aktier med en gevinst på 413.764 kr., jf. vedlagte udskrift. Der er selvangivet et tab på 439.008 kr. SKAT har derfor forhøjet indkomsten med 852.772 kr.

Investeringsbeviser, der skal beskattes efter lagerprincippet – rubrik 38

Investeringsbeviserne i Xact Derivat Bull og Bear anses som investeringsselskaber. Gevinst og tab skal opgøres efter lagerprincippet og gevinst/tab skal medregnes i kapitalindkomsten. Den værdiudvikling, som skal beskattes, er forskellen mellem kursværdien ved begyndelsen af og udgangen af investeringsselskabernes regnskabsår, plus salgspris med fradrag af købspris, som er handlet i investeringsselskabernes regnskabsår. SKAT har, jf. vedlagte udskrift fra beregningssystemet beregnet tabet til 171.857 kr.

Renteindtægter i virksomhed – rubrik 114

Der er fratrukket 937 kr. som tab på en swap. SKAT har ikke godkendt, at swappen har erhvervsmæssig tilknytning i 2008. SKAT har derfor ikke godkendt fradrag på 937 kr.

Renteudgifter i virksomhed – rubrik 117

Der er indtægtsført 618.824 kr., som er udgiftsført i 2010. Der er fratrukket 707.551 kr. vedrørende udgift på finansiel kontrakt. Den erhvervsmæssige tilknytning er ikke dokumenteret i 2008 og heller ikke i 2011. SKAT har derfor forhøjet indkomsten med 88.727 kr.

Fradragsberettiget tab på ikke aktiebaserede finansielle kontrakter til fremførsel – rubrik 85

SKAT har opgjort beløbet til 2.593.809 kr. Beløbet er fremkommet således:

Indkomståret 2012

Fremført tab på aktier optaget til handel på reguleret marked primo 2012

Salg af aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked primo 2012 – rubrik 66

Investeringsbeviser, der skal beskattes efter lagerprincippet – rubrik 38

SKAT har ændret gevinst/tab på Xact Derivat Bear og Bull til -1.955 kr. Beløbet er fremkommet således:

SKAT har ikke imødekommet anmodningen af 5. august 2016 om, at gevinsten i henhold til SKATs tidligere afgørelse på 281.110 kr. modregnes i fremført tab på ikke aktiebaserede finansielle kontrakter. Der er ikke hjemmel i skattelovgivningen til at foretage en sådan modregning. Der henvises til aktieavancebeskatningslovens § 19, stk. 1, § 23, stk. 7, personskattelovens § 4, stk. 1, nr. 5 samt kursgevinstlovens § 32, stk. 2.

Fradragsberettiget tab på ikke aktiebaserede finansielle kontrakter til fremførsel – rubrik 85

Indkomståret 2013

Fremført tab på aktier optaget til handel på reguleret marked primo 2013

Investeringsforeningsbeviser, der skal beskattes efter lagerprincippet – rubrik 38

SKAT har ændret gevinst/tab på Xact Derivat Bear og Bull til -171 kr.

SKAT har ikke imødekommet anmodningen af 5. august 2016 om, at gevinsten i henhold til SKATs tidligere afgørelse på 474.045 kr. modregnes i fremført tab på ikke aktiebaserede finansielle kontrakter. Der er ikke hjemmel i skattelovgivningen til at foretage en sådan modregning. Der henvises til aktieavancebeskatningslovens § 19, stk. 1, § 23, stk. 7, personskattelovens § 4, stk. 1, nr. 5 samt kursgevinstlovens § 32, stk. 2.

Fradragsberettiget tab på ikke aktiebaserede finansielle kontrakter til fremførsel – rubrik 85

SKAT har godkendt tab til fremførsel pr. 31. december 2013 på 2.593.809 kr. Der er automatisk fremført et beløb på 1.143.592 kr. Yderligere tab til fremførsel på 1.450.217 kr.

Indkomståret 2014

Fremført tab på aktier optaget til handel på et reguleret marked primo 2014

Investeringsbeviser, der skal beskattes efter lagerprincippet – rubrik 38

SKAT har opgjort avance/tab på investeringsbeviser i Xact Derivat Bear og Bull til -118.794 kr. Der henvises til vedlagte udskrift af beregningssystemet.

Fradragsberettiget tab på ikke aktiebaserede finansielle kontrakter til fremførsel – rubrik 85

SKAT har godkendt tab til fremførsel på 2.593.809 kr. Der er selvangivet et tab til fremførsel på 695.652 kr. Yderligere tab til fremførsel er godkendt med 1.898.157 kr.

Indkomståret 2015

Fremført tab på aktier optaget til handel på reguleret marked primo 2015

Salg af aktier, der er optaget til handel på reguleret marked – rubrik 66

Fradragsberettiget tab på ikke aktiebaserede finansielle kontrakter til fremførsel – rubrik 85

SKAT har godkendt tab til fremførsel på 2.593.809 kr. Der er medtaget på årsopgørelsen 695.652 kr. Yderligere tab til fremførsel er godkendt med 1.898.157 kr.

Virksomhedsordningen

Ændringerne i 2010 og 2011 vedrørende finansielle kontrakter betyder, at virksomhedens resultat er forhøjet med 563.702 kr. i 2010 og 89.664 kr. i 2011. Beløbene er anset for hævet i virksomheden og kan derfor ikke anses for opsparet.

SKAT har efterfølgende udtalt, at SKAT – henset til, at fristen i skatteforvaltningslovens § 27, stk. 2, ikke er overholdt, frafalder forhøjelsen af klagerens indkomst i 2009 og 2010 på hhv. 289.181 kr. og 169.136 kr. og nedsættelsen i 2011 på 171.587 kr.

Klagerens opfattelse

Klageren har nedlagt påstand om, at SKATs ændring af klagerens indkomst for årene 2009 – 2011 er ugyldig på grund af forældelse. SKAT kan ikke ændre tabssaldoen på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked i 2010-2015.

Klagen vedrører følgende forhold:

Efter mødet med Skatteankestyrelsens sagsbehandler er klagen vedrørende beskatning af gevinst/tab på swaps frafaldet.

Xact Derivat Bear og Xact Derivat Bull

I januar 2016 forhøjede SKAT klagerens indkomstansættelse for indkomstårene 2012 og 2013 med resultaterne vedrørende Xact Derivat Bear og Xact Derivat Bull. SKAT har ved en afgørelse af 14. januar 2010 vedrørende indkomståret 2008 truffet afgørelse om, at Xact Derivat Bear og Xact Derivat Bull er finansielle kontrakter. SKAT har for indkomståret 2009 og frem klassificeret de nævnte værdipapirer som investeringsbeviser. Ved brev af 5. august 2016 anmodede LMO på vegne af klageren om, at resultaterne af Xact Derivat Bear og Xact Derivat Bull blev modregnet i de fremførte tab på finansielle kontrakter. I stedet for at fremsende afgørelsen på anmodning om genoptagelse påbegynder SKAT reelt en omfattende ligning af [person1]s indkomstansættelser for 2009 og frem. SKAT indkaldte et meget omfattende materiale, der på ingen måde kan anses for nødvendig for at behandle anmodningen.

Den ændrede klassificering af Xact Derivat Bear og Xact Derivat Bull fra finansielle kontrakter til investeringsbeviser har resulteret i følgende ændringer af kapitalindkomsten:

Xact Derivat Bear og Xact Derivat Bull skal anses som finansielle kontrakter frem til offentliggørelsen af SKATs styresignal SKM2016.98.

Xact Derivat Bear og Xact Derivat Bull er såkaldte ETF. Der findes mange forskellige slags ETF-er. Xact Derivat Bear og Xact Derivat Bull er registreret i Norge og forvaltes af handelsbanken [virksomhed1] AS og er UCITS-fonde noteret på [norsk] Børs.

SKAT har i sin afgørelse henvist til SKM2010.316.SR, der omhandler nogle andre ETFer, som hedder næsten det samme – nemlig Xact Bear og Xact Bull. Imidlertid er der ikke tale om det de samme værdipapirer. Xact Bear og Xact Bull benævnes heller ikke Derivat og er ikke registreret på [norsk] Børs med i stedet på børsen i [Sverige]. Der henvises til prospektet for Xact Derivat Bull.

Xact Derivat Bear og Xact Derivat Bull er omfattet af Rådets direktiv 2009/65(EF (UCITS IV-direktivet) det følger af den civilretlige lovgivning, at UCITS etableret som værdipapirfonde ikke kan anses for selvstændige juridiske personer. Som det fremgår af SKATs styresignal, har SKAT frem til 24. februar 2016 som følge af den civilretlige kvalifikation af værdipapirfonde hidtil antaget, at værdipapirfonde tillige er skattemæssigt transparente enheder. Dette har blandt andet fremgået af Den Juridiske Vejledning, afsnit C.D.1.1.10.12 m.v. Dette svarer til den behandling, som SKAT afgjorde i januar 2010 for indkomståret 2008. Klageren kan derfor støtte ret på denne praksis frem til offentliggørelse af SKM2016.98 SKAT.

SKAT kan ikke genoptage skatteansættelsen for indkomstårene 2009-2011. Ved ansættelsen af indkomsten i 2008 har SKAT godkendt tab på finansielle kontrakter til fremførsel på 1.143.592 kr. Tabet er sammensat af hhv. tab på valutaterminskontrakter, tab på valutaswap og tab på derivater Bull og Bear.

Klageren har ikke vildledt SKAT. Ved besvarelsen af SKATs anmodning om fremsendelse af materiale. Det skete den 2. september 2017 og klageren bad i fremsendelsesbrevet SKAT om at meddele klageren, om klageren har været fejlinformeret for så vidt angår klassificeringen af Xact Derivat Bull og Xact Derivat Bear som finansielle kontrakter.

Klageren må i al væsentlighed anses for at have fulgt den beskatningsform, som SKAT ved ansættelsen for indkomståret 2008 godkendte. Klageren har indrettet sig i overensstemmelse med SKATs tilkendegivelser.

Det er en forudsætning for at genoptage klagerens skatteansættelser for indkomstårene 2009 – 2011 ekstraordinært, at klageren eller nogen på klagerens vegne forsætligt eller groft uagtsomt har bevirket, at skattemyndighederne har foretaget en ansættelse på et urigtigt eller ufuldstændigt grundlag. Klageren har pligt til at selvangive korrekt. Skattelovgivningen er imidlertid kompliceret, og kompleksiteten bevirker, at fejl kan forekomme. Der vil være skatteydere, der selvangiver forkert.

Lovgiver har balanceret disse to modstridende hensyn ved i forhold til skattekontrollovens § 13 at fastslå, at skatteydere kun kan straffes for fejl i selvangivelsen, hvis fejlen skyldes grov uagtsomhed. Der skal være noget væsentligt at bebrejde skatteyderen i form af groft brud på adfærdsnormen. Skatteyderen skal have opført sig i klar strid med, hvad man med rimelighed kan forlange af en god samfundsborger. Der foreligger ikke grov uagtsomhed. SKAT har gennemgået de omhandlede værdipapirer i 2008, og klageren har opfordret SKAT til at meddele, dersom han har været fejlinformeret om beskatningsformen. SKATs undersøgelser førte til, at SKAT godkendte klagerens behandling af værdipapirerne som finansielle instrumenter.

Dersom Landsskatteretten finder, at klageren har handlet groft uagtsomt, er SKATs afgørelse for 2009 -2011 alligevel ugyldig, fordi SKAT ikke har overholdt 6 måneders fristen. SKAT havde allerede på baggrund af de indberettede oplysninger kendskab til de pågældende værdipapirer for så vidt angår indkomstårene 2010 og 2011. Senest i forbindelse med genoptagelsen af 2012, 2013 og 2015 og ændring af den skattemæssige behandling af Xact Derivat Bull og Xact Derivat Bear for disse år må SKAT antages at have haft tilstrækkeligt kundskab om de pågældende værdipapirer til at 6-måneders fristen springes ved, at SKAT først i december 2016 anmoder om yderligere oplysninger.

Forhøjelser vedr. tab og gevinst på aktier

Klageren har ikke handlet groft uagtsomt. Der er endvidere tale om opgørelse af avance på aktiesalg, som alle har været indberettet. Hvis klageren ønskede at foretage en kontrol af klagerens aktiesalg, skulle SKAT have udført kontrollen indenfor ligningsfristen. Der er ikke tale om, at der er særlige oplysninger vedr. klagerens aktiehandler, der er kommet SKAT til kundskab efter ligningsfristens udløb, om som kunne begrunde, at SKAT efter ligningsfristens udløb påbegyndte en ligning.

Landsskatterettens afgørelse

Af skatteforvaltningslovens § 26, stk. 1, fremgår, at told- og skatteforvaltningen ikke kan afsende varsel som nævnt i § 20, stk. 1, om foretagelse eller ændring af en ansættelse af indkomst- eller ejendomsværdiskat senere end den 1. maj i det fjerde år efter indkomstårets udløb. Ansættelsen skal foretages senest den 1. august i det fjerde år efter indkomstårets udløb.

Af skatteforvaltningslovens § 26, stk. 2, fremgår, at en skattepligtig, der ønsker at få ændret sin indkomstskat, senest den 1. maj i det fjerde indkomstår efter indkomstårets udløb skal fremlægge oplysninger af faktisk eller retlig karakter, der kan begrunde ændringen.

Af skatteforvaltningslovens § 26, stk. 4, fremgår, at en ansættelse ikke kan foretages eller ændres efter stk. 1, i det omfang ansættelsen beror på en ændret bedømmelse af et fremførselsberettiget underskud eller tab, der er selvangivet i et indkomstår, der ligger uden for fristerne efter denne bestemmelse.

Af skatteforvaltningslovens § 27, stk. 1, nr. 5, fremgår, at uanset fristerne i § 26, kan en ansættelse af indkomstskat foretages eller ændres, hvis den skattepligtige eller nogen på dennes vegne forsætligt eller groft uagtsomt har bevirket, at skattemyndighederne har foretaget en ansættelse på et urigtigt eller ufuldstændigt grundlag.

Af skatteforvaltningslovens § 27, stk. 2, fremgår, at en ansættelse kun kan foretages i de tilfælde, der er nævnt i stk. 1, hvis den varsles af told- og skatteforvaltningen eller fremsættes af den skattepligtige senest 6 måneder efter, at told- og skatteforvaltningen henholdsvis den skattepligtige er kommet til kundskab om det forhold, der begrunder fravigelsen af fristerne i § 26.

Af aktieavancebeskatningslovens § 1 fremgår, at gevinst og tab ved afståelse af aktier medregnes ved opgørelsen af den skattepligtige indkomst efter reglerne i denne lov.

Af aktieavancebeskatningslovens § 12 fremgår, at gevinst ved afståelse af aktier medregnes ved opgørelsen af den skattepligtige indkomst.

Af aktieavancebeskatningslovens § 13 A, stk. 1, fremgår, at tab ved afståelse af aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked, fradrages i summen af indkomstårets udbytter, gevinster og afståelsessummer efter ligningslovens § 16 B, jf. dog nærværende lovs § 14. Tab kan dog kun fradrages i udbytter, gevinster og afståelsessummer, der vedrører aktier optaget til handel på et reguleret marked, hvor en eventuel gevinst er omfattet af § 12, og i udbytter, der vedrører aktier omfattet af § 44. Endvidere kan tab kun fradrages i udbytter, gevinster og afståelsessummer, der er aktieindkomst, jf. personskattelovens § 4 a.

Af aktieavancebeskatningslovens § 19, stk. 1, fremgår, at gevinst og tab på aktier og investeringsbeviser m.v. udstedt af et investeringsselskab medregnes ved opgørelsen af den skattepligtige indkomst.

Af aktieavancebeskatningslovens § 19, stk. 2, nr. 1 fremgår, at ved et investeringsselskab forstås et investeringsinstitut i henhold til Europa- Parlementets og Rådets direktiv 2009/65/EF, jf. bilag 1.

Af personskattelovens § 4 a, stk. 1, nr. 4, fremgår, at aktieindkomst omfatter det samlede beløb af (nr. 1 – 4), fortjeneste og tab efter aktieavancebeskatningslovens §§ 12-14, fortjeneste efter aktieavancebeskatningslovens § 17 A, stk. 2, nr. 1, og tab efter aktieavancebeskatningslovens § 17 A.

Af personskattelovens § 4 a, stk. 2, fremgår, at stk. 1, nr. 1-4, ikke omfatter udbytter og fortjenester samt afståelsessummer efter ligningslovens § 16 B vedrørende aktier, som nævnt i aktieavancebeskatningslovens § 19.

Aktieavancebeskatningslovens § 19, stk. 2, nr. 1, fik sin nuværende ordlyd ved § 1, nr. 7 i lov nr. 433 af 17. maj 2012, hvor ”Rådets direktiv 85/611/EØF” blev ændret til ”Europa-Parlamentets og Rådets direktiv 2009/65/EF”. Det fremgår af ændringsbestemmelsens forarbejder (LSF 95 2011/1), at der er tale om konsekvensændringer som følge af, at Rådets direktiv 85/611/EØF er ophævet og erstattet af Europa-Parlamentets og Rådets direktiv 2009/65/EF af 13. juli 2009 om samordning af love og administrative bestemmelser om visse institutter for kollektiv investering i værdipapirer (investeringsinstitutter) UCITS.

§ 13 A er indsat i aktieavancebeskatningsloven ved lov nr. 462 af 12. juni 2009 (LSF 201 2008/1). Af § 20, stk. 4, i lov nr. 462 af 12. juni 2009 fremgår, at bestemmelsen har virkning for tab, der konstateres den 1. januar 2010 eller senere, jf. dog 2. og 4. pkt. Af 3.-4. pkt. fremgår, at for tab på aktier, der er erhvervet før den 1. januar 2010, anses betingelsen i aktieavancebeskatningslovens § 14, stk. 1, som affattet ved denne lovs § 1, nr. 8, for opfyldt, såfremt den tabsgivende aktie indgår i oplysninger om aktiebeholdningen pr. 31. december 2009, der er indberettet efter skattekontrollovens § 10, § 10 A eller § 11 B som ændret ved denne lovs § 2, nr. 13-17 og 21-27. For tab på aktier, der er erhvervet før den 1. januar 2010, der ikke omfattes af indberetningen efter 2. pkt., anses betingelsen i aktieavancebeskatningslovens § 14, stk. 1, som affattet ved denne lovs § 1, nr. 8, for opfyldt, såfremt den skattepligtige har oplyst told- og skatteforvaltningen om erhvervelsen senest inden udløbet af selvangivelsesfristen for indkomståret 2010.

Ved lov nr. 462 af 12. juni 2009 blev hidtidig § 14 i aktieavancebeskatningslovens ophævet og ny § 14 blev indsat. Efter denne nye bestemmelse blev fradrag for tab efter aktieavancebeskatningslovens § 13 A, gjort betinget af, at told- og skatteforvaltningen inden udløbet af selvangivelsespligten for det indkomstår, hvor erhvervelsen havde fundet sted, har modtaget oplysninger om erhvervelsen af aktierne med angivelse af aktiernes identitet, antal, anskaffelsestidspunkt og anskaffelsessum.

Ved lov nr. 462 af 12. juni 2009 blev indberetningsforpligtelserne vedrørende handel med aktier ændret.

Af de generelle bemærkninger til LSF 201 2008/1 fremgår bl.a. følgende:

”Lovforslaget har til formål at øge kvaliteten af selvangivelsesoplysninger og undgå snyd og går navnlig ud på

– at muliggøre automatisk beregning og fortryk af gevinster og tab på aktier og investeringsforeningsbeviser fra og med 2010 ved at indføre indberetning om køb af aktier og investeringsforeningsbeviser, for aktierne dog kun, hvis der er tale om aktier optaget til handel på regulerede markeder,

– at erstatte sondringen mellem børsnoterede og unoterede aktier med en sondring mellem aktier optaget til handel på regulerede markeder henholdsvis aktier, der ikke er optaget til handel på regulerede markeder. Dette foreslås at få virkning fra og med 1. januar 2010,

– at betinge tabsfradrag på aktier og investeringsbeviser optaget til handel på regulerede markeder af, at SKAT har modtaget oplysninger om erhvervelsen. Dette foreslås at få virkning fra og med 1. januar 2010,...

Det er SKATs erfaring, at gevinst og tab på aktier og investeringsforeningsbeviser i stort omfang ikke selvangives. Den complianceundersøgelse fra SKAT, som er nævnt i afsnit 2, har for 2006 opgjort skattegabet for borgerne. Undersøgelsen viser, at skattegabet i relation til de rubrikker på selvangivelsen, hvor gevinst og tab på aktier selvangives, er på ca. 1 mia. kr. Som nævnt i afsnit 2 er beløbene i undersøgelsen opgjort som nettobeløb, som ikke kommer til beskatning. Den provenumæssige konsekvens afhænger af skatteprocenten og er mindre end beløbet på ca. 1 mia. kr.

Skattegabet på aktieområdet er udtryk for en generel og klar tendens til, at de områder, hvor skattegabet er størst, er de områder, hvor SKAT har færrest informationer fra tredjepart. Undersøgelsen viser dermed, at skattegabet kan reduceres ved at øge SKATs informationer fra tredjepart.

Som de nugældende regler er udformet, modtager SKAT ikke automatisk alle de oplysninger om aktier og investeringsforeningsbeviser, som er nødvendige for, at SKAT automatisk kan beregne gevinst og tab på sådanne papirer og fortrykke disse gevinster og tab på årsopgørelsen. For at beregne automatisk er det nødvendigt, at SKAT får såvel købs- som salgsoplysningerne. SKAT modtager i dag ikke købsoplysninger fra fondshandlerne. Da SKAT således ikke har mulighed for fortryk af gevinster og tab på årsopgørelsen, er det den enkelte skatteyder selv, der skal beregne gevinster og tab og selvangive disse.

Det store skattegab på aktieområdet kan dermed – i sammenhæng med, at skatteyderen selv skal selvangive gevinster og tab – skyldes flere forhold. Dels kan skatteyderen have en tiltro til, at SKAT har alle de nødvendige oplysninger. Dermed er skatteyderen ikke opmærksom på, at der er noget, der skal selvangives. Dels kan det skyldes manglende kendskab til reglerne. Endelig forekommer bevidst snyd også, og grundet manglende indberetninger har SKAT svært ved at opdage det...(udeladt her).

Det bemærkes, at for aktier købt før ikrafttrædelsen af de nye indberetningsregler, er det en forudsætning for, at SKAT kan foretage automatisk beregning af gevinster og tab, at skatteyderen selv giver SKAT en række oplysninger. Det drejer sig om oplysningerne om købstidspunkt, anskaffelsessum og status i forhold til overgangsregler, herunder om aktierne er omfattet af aktieavancebeskatningslovens § 44 om skattefrihed for børsnoterede aktier, der indgik i en lille beholdning den 31. december 2005. Der vil blive iværksat en kampagne for at disse oplysninger bliver registreret, og der vil blive etableret mulighed for, at skatteyderen selv via SKATs hjemmeside kan afgive oplysningerne digitalt. Det bemærkes, at de købsoplysninger m.v., skatteyderen afgiver, ikke vil blive undergivet ligning i forbindelse med registreringen af købsoplysningerne m.v. SKAT vil således kunne tage stilling til de afgivne købsoplysninger i forbindelse med skatteansættelsen for salgsåret, hvor købsoplysningerne m.v. får betydning for beregningen af gevinst og tab og beskatningen heraf, herunder inden for genoptagelsesfristerne for dette år...”

Af § 1, stk. 1, 3. pkt. i lovbekendtgørelse nr. 1264 af 31. oktober 2013 af skattekontrolloven fremgår, at den skattepligtige desuden skal selvangive underskud eller tab, der kun kan modregnes i skattepligtig indkomst fra kilder af samme art, som underskuddet eller tabet vedrører.

3. pkt. i skattekontrollovens § 1, stk. 1, er indsat ved § 12 i lov nr. 313 af 21. maj 2002. Det fremgår af de almindelige bemærkninger til ændringslovens forarbejder (2001/2 LSF 99), at:

”Det foreslås, at samtlige underskud og tab, der kan modregnes i skattepligtig indkomst fra kilder af samme art, som underskuddet eller tabet vedrører, selvangives. For at lette gennemførelsen af en sådan selvangivelse af disse underskud og tab, er det tanken, at der på selvangivelsen laves felter, hvor den skattepligtige selvangiver en saldo pr. kildeartsbegrænset underskud eller tab. Der skal alene ske selvangivelse i de indkomstår, hvor der er ændringer til saldoen, således at de skatteydere, der ikke ellers har rettelser til printselvangivelsen ikke skal foretage sig noget i de år, hvor der ikke er ændringer til saldoen.

Det foreslås, at den skatteansættende myndighed foretager en ansættelse af underskud og tab, der kun kan modregnes i skattepligtig indkomst fra kilder af samme art, som underskuddet eller tabet vedrører, allerede i det indkomstår, hvor tabet eller underskuddet opstår. Det vil skabe en retssikkerhed om, hvad der er eller ikke er ret til på det senere tidspunkt, hvor tabet eller underskuddet udnyttes. Det vil således skabe en mere gennemskuelig retstilstand både for den skattepligtige og for skattemyndighederne.

Det foreslås desuden, at ansættelsen af disse underskud og tab skal kunne påklages i det ligningsmæssige klagesystem, således at der allerede i det indkomstår, hvor tabet eller underskuddet opstår, tages ligningsmæssig stilling til omfanget af et tab eller et underskud.

Forslaget vil omfatte underskud og tab, der opstår i indkomståret 2002 eller senere indkomstår.”

Landsskatteretten lægger ved sagens afgørelse til grund, at klageren ikke har bemærkninger til SKATs beløbsmæssige opgørelse af gevinst og tab, herunder fremførselsberettigede kildeartsbegrænsede underskud på aktier, der er optaget til handel på et noteret marked. Landsskatteretten lægger endvidere til grund, at klageren ikke har bemærkninger til SKATs beløbsmæssige opgørelse af gevinst og tab på investeringsbeviserne i Xact Derivat Bull og Xact Derivat Bear.

SKATs varsling om ændring af skatteansættelsen for indkomstårene 2009-2015 er dateret den 3. maj 2017. På det tidspunkt var der indtrådt forældelse af indkomstårene 2009-2013. SKATs afgørelse for indkomstårene 2009-2013 er derfor kun gyldig, hvis betingelserne i skatteforvaltningslovens § 27, stk. 1, jf. stk. 2, er opfyldt.

Klageren har i 2009 ikke selvangivet en gevinst ved salg af aktier på 244.811 kr. Det er ubestridt, at klageren i 2010 og 2011 har selvangivet gevinster på hhv. 81.130 kr. og 413.764 kr. som tab. Henset til størrelsen af de ikke selvangivne gevinster og tab, som klageren ikke har haft samt til oplysningerne om, at klageren har en del erfaring med handel med aktier, og at han har benyttet rådgiver, er Landsskatteretten enig med SKAT i, at klageren eller nogen på klagerens vegne groft uagtsomt har bevirket, at skattemyndighederne har foretaget en ansættelse af klagerens indkomst i 2009-2011, herunder af fremførselsberettigede kildeartsbegrænset tab på et urigtigt eller ufuldstændigt grundlag. På grund af sammenhængen mellem de selvangivne gevinster, udbytter og opgørelsen af fremførselsberettigede underskud, har SKAT været berettiget til at forhøje indkomsten med 1.500 kr. i 2011 vedrørende ikke selvangivet udbytte. Det er ikke godtgjort, at SKAT før den 31. marts 2017 har haft kundskab om oplysning om aktiernes identitet, antal, anskaffelsestidspunkt og anskaffelsessum, der muliggjorde en korrekt opgørelse af gevinst og tab. Da SKATs varsling og ændring af klagerens indkomst i 2009-2011 er sket inden for fristerne i skatteforvaltningslovens § 27, stk. 2, stadfæster Landsskatteretten SKATs ansættelse af klagerens indkomst i 2009-2011 vedrørende gevinst og tab på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked, ligesom Landsskatteretten stadfæster SKATs opgørelse af kildeartsbegrænset tab på aktier til fremførsel pr. 1. januar 2010 og 2011 og pr. 31. december 2011 (1. januar 2012) samt ansættelse af udbytte i 2011.

Ifølge årsopgørelserne for 2012 og 2013 havde klageren som følge af de fejlagtige selvangivelser i 2009-2011 et fremførselsberettiget kildeartsbegrænset tab på aktier, der er optaget til handel på et reguleret marked, på hhv. 1.077.103 kr. og 1.010.919 kr. Landsskatteretten finder, at de hensyn, som begrunder en ekstraordinær genoptagelse af skatteansættelserne for 2009-2011, også begrunder en ekstraordinær genoptagelse af skatteansættelserne for indkomstårene 2012 og 2013. På grund af den nære sammenhæng, der er mellem ansættelsen af underskudssaldoen på aktier og opgørelsen af gevinst og tab på samme, har SKAT været forpligtet til at nedsætte indkomsten i 2012. Af de anførte grunde stadfæster Landsskatteretten SKATs ansættelse af indkomsten i 2012, ligesom Landsskatteretten stadfæster SKATs ansættelse af kildeartsbegrænsede tab til fremførsel i 2012-2015.

Skatterådet har i SKM2010.316 afgjort, at værdipapirfonden Xact Derivat Bear er en UCITS-fond, der er omfattet af UCTIS-direktiver, Rådets dagældende direktiv 85/611 EØF, og at investorerne skal beskattes efter aktieavancebeskatningslovens § 19. Direktiv 85/611 EØF er ophævet og afløst af direktiv 2009/65/EF. Allerede derfor er SKATs styresignal, offentliggjort som SKM2016.98 uden betydning for sagen. Det er ikke godtgjort, at investorerne i Xact Derivat Bull skal behandles anderledes end investorerne i Xact Derivat Bear.

Under sagens behandling i Landsskatteretten har SKAT erklæret sig enig med klageren i, at SKATs ændring af skatteansættelsen vedrørende Xact Derivat Bull og Xact Derivat Bull for indkomstårene 2009-2011 er forældet, jf. skatteforvaltningslovens § 27, stk. 2. Landsskatteretten er enig i, at 6 måneders fristen i skatteforvaltningslovens § 27, stk. 2, ikke er overholdt, og Landsskatteretten nedsætter derfor SKATs forhøjelse af klagerens indkomst i 2009 og 2010 med hhv. 289.181 kr. og 169.136 kr. Landsskatteretten ændrer SKATs nedsættelse af indkomsten i 2011 med 171.587 kr. til 0 kr. Det ikke selvangivne tab har karakter af et glemt fradrag, som ikke begrunder ret til ekstraordinær genoptagelse.